تحلیل و بررسی خسارت ۲۸۴ میلیون دلاری در دیفای مرتبط با استریم فایننس

تحلیلگران DeFi پیوندهای قرضی و ریسک استیبل‌کوین به مبلغ ۲۸۴ میلیون دلار را به Stream Finance نسبت می‌دهند

بر اساس گزارشی جدید، گروه‌های مالی و تحلیلگران DeFi شامل TelosC، MEV Capital، Elixir، Varlamore و Re7 Labs به شدت در معرض ریسک‌های مالی قرار دارند. اطلاعات نشان می‌دهد که TelosC حدود ۱۲۳ میلیون دلار در معرض خطر است، در حالی که Elixir مبلغ ۶۸ میلیون دلار به Stream قرض داده است که این مقدار تقریباً ۶۵ درصد از پشتوانه استیبل‌کوین آن را تشکیل می‌دهد.

پیامدهای گسترده و بدهی‌های متراکم

این داده‌ها نشان‌دهنده عمق بحران و پیامدهای آن است. حلقه‌های در معرض خطر که شامل deUSD از Elixir و scUSD از Treeve و دیگر دارایی‌ها بود، نشان می‌دهد که حداقل ۲۸۴.۹ میلیون دلار بدهی به وام‌دهندگان در بازارهای مختلف وجود دارد. این مبلغ، شامل خطرات غیرمستقیم از طریق خزانه‌های ثانویه و استراتژی‌های وام‌دهی دیگر نمی‌شود.

بررسی‌های دقیق و بازارهای وام‌دهی

در روز سه‌شنبه، یک گزارش مفصل از گروه DeFi به نام Yields and More (YAM) تعدادی از بازارهای وام‌دهی و خزانه‌ها را شناسایی کرد که شامل پلتفرم‌های Euler، Silo، Morpho و Gearbox بود که با دارایی‌های مصنوعی Stream ارتباط داشتند. این دارایی‌ها شامل xUSD، xBTC و xETH می‌شوند.

نگرانی‌ها درباره شفافیت در اکوسیستم DeFi

تحلیلگران DeFi نگران شفافیت در زیرساخت‌های با بازده بالا هستند. پروتکل‌های مربوطه دارای ریسک‌های چندلایه‌ای از طریق بازارهای وام‌دهی و استیبل‌کوین‌های مشتقه هستند که شناسایی دقیق افرادی که در نهایت متحمل ضرر شده‌اند را دشوار می‌کند.

YAM هشدار داد که ممکن است خزانه‌ها و استیبل‌کوین‌های بیشتری تحت تأثیر قرار گرفته باشند و اطلاعات ارائه شده ممکن است دقیق نباشد.

ضرر ۹۳ میلیون دلاری Stream Finance

نقشه‌برداری از ریسک‌ها پس از اعلام Stream Finance مبنی بر توقف واریزها و برداشت‌ها به دلیل شناسایی یک ضرر ۹۳ میلیون دلاری ناشی از یک مدیر سرمایه‌گذاری خارجی آغاز شد. این پروژه اعلام کرد که برای بررسی و بازگرداندن دارایی‌ها از خدمات یک شرکت حقوقی به نام Perkins Coie استفاده کرده است، اما تاریخ دقیقی برای از سرگیری عملیات عادی خود ارائه نکرد.

تاثیرات بر بازار و احساسات کاربران

قبل از این اعلام، معامله‌گران متوجه تأخیرها و تناقضات غیرعادی بین ارزش کل قفل شده (TVL) گزارش شده توسط پروژه و اعداد ارائه شده توسط aggregator DefiLlama شدند. پس از این اعلام، استیبل‌کوین Staked Stream USD (xUSD) به سرعت از ارزش خود افت کرد و به حدود ۰.۵۰ دلار رسید، که ترس زیادی را در میان کاربران ایجاد کرد. در زمان نگارش این مقاله، داده‌های CoinGecko نشان می‌دهد که این دارایی در حال حاضر با قیمت ۰.۳۳ دلار معامله می‌شود.

چشم‌انداز آینده و نیاز به احتیاط

با توجه به نوسانات شدید در بازار و ریسک‌های مرتبط با پروتکل‌های DeFi، سرمایه‌گذاران باید با احتیاط بیشتری به فعالیت‌های خود ادامه دهند. شفافیت و نظارت در این فضا بیش از پیش ضروری به نظر می‌رسد تا از وقوع بحران‌های مشابه جلوگیری شود.