مالکیت توکنیزه شده املاک با بلاکچین
تحول مالکیت املاک با فناوری بلاکچین
صنعت املاک و مستغلات همواره توانسته است خود را با تغییرات زمان وفق دهد و اکنون بلاکچین به عنوان ابزاری قدرتمند برای این صنعت، به حل چالش‌های موجود در دنیای مدرن کمک می‌کند.
مالکیت املاک در طول تاریخ، از سقوط امپراتوری‌ها و انقلاب‌های فناوری عبور کرده و با تغییرات اجتماعی سازگار شده است.
چالش‌های کلیدی در سرمایه‌گذاری املاک
بازار املاک که پیش‌بینی می‌شود تا سال ۲۰۲۵ به ارزش ۶۵۴ تریلیون دلار برسد، به عنوان یکی از پایدارترین گزینه‌های سرمایه‌گذاری شناخته می‌شود. اما موانع سرمایه‌گذاری برای عموم مردم هنوز هم بالا است. از نیاز به سرمایه‌گذاری اولیه بالا، قوانین سختگیرانه و فرآیندهای طولانی تسویه حساب، این چالش‌ها تنها خریداران با منابع مالی قوی یا مصمم را جذب می‌کند. علاوه بر این، بازار سنتی املاک معمولاً غیرقابل نقدشوندگی است و ممکن است فروش یک ملک ماه‌ها یا حتی سال‌ها طول بکشد.
این‌جاست که بلاکچین و توکنیزاسیون دارایی‌های واقعی (RWA) وارد میدان می‌شوند. به زبان ساده، توکنیزاسیون RWA در املاک به معنای تبدیل مالکیت یک ملک یا جریان‌های نقدی مربوط به آن به توکن‌های دیجیتال بر روی بلاکچین است. این توکن‌ها نمایانگر ارزش دارایی‌های زیرین به صورت مالکیت کامل یک ملک یا سهام‌های جزئی یا حقوق خاص به درآمد اجاره‌ای هستند.
مزیت اصلی توکنیزاسیون RWA این است که نقدشوندگی را در یک بازار غیرقابل نقدشوندگی فراهم می‌کند و امکان تجارت توکن‌ها را به صورت ۲۴ ساعته و در یک شبکه جهانی فراهم می‌آورد و در عین حال شفافیت، امنیت و کارایی را افزایش می‌دهد.
با این حال، پذیرندگان بالقوه هنوز با نگرانی‌هایی در مورد رعایت قوانین، پیچیدگی‌های فناوری و صحت داده‌ها روبرو هستند. تحقق کامل پتانسیل توکنیزاسیون RWA نیازمند این است که شرکت‌کنندگان در صنعت املاک، چارچوب‌های قانونی و استانداردهای صنعتی را رعایت کنند و اطمینان حاصل کنند که همه چیز از حقوق مالکیت جزئی تا تدابیر امنیتی و حفاظت از سرمایه‌گذاران با قوانین منطقه‌ای و بین‌المللی هم‌راستا باشد.
ابزاری جامع برای توکنیزاسیون RWA
پلتفرم Mantra، یک بلاکچین لایه یک که به طور خاص برای توکنیزاسیون RWA طراحی شده است، در خط مقدم آوردن کسب و کار املاک به بلاکچین قرار دارد. Mantra زیرساخت، ویژگی‌های رعایت قوانین و راه‌حل‌های نقدشوندگی لازم را برای پل زدن بین دارایی‌های سنتی و فناوری بلاکچین فراهم می‌کند.
این پلتفرم به طور خاص برای مواجهه با سه چالش اصلی در توکنیزاسیون املاک طراحی شده است:
- نیازهای پیچیده قانونی
- اعتماد و امنیت
- رابط کاربری آسان
در ادامه نگاهی دقیق‌تر به چگونگی ساده‌سازی فرآیند توکنیزاسیون با استفاده از ابزارهای Mantra برای توسعه‌دهندگان، مؤسسات و سرمایه‌گذاران فردی خواهیم داشت:
حل پیچیدگی‌های قانونی
صنعت املاک تحت نظارت شدید قوانین قرار دارد و این قوانین در حوزه‌های مختلف متفاوت است. به جای اتکا به فرآیندهای زمان‌بر خارج از زنجیره، Mantra به کاربران اجازه می‌دهد تا در محیط بلاکچین خود، فرآیند شناخت مشتری (KYC) را انجام دهند و از سیستم هویت دیجیتال (DID) خود استفاده کنند. پس از راه‌اندازی مرحله‌ای، این سیستم یک NFT غیرقابل انتقال به افرادی که فرآیند KYC را گذرانده‌اند، اعطا می‌کند. این اقدام به‌طور قابل توجهی موانع رعایت قوانین را کاهش می‌دهد.
🎙️بینش: توکنیزاسیون از شورش به انقلاب رسیده و اکنون به تکامل مالی تبدیل شده است. در Consensus HK، هم‌بنیان‌گذار @MANTRA_chain، @jayantramanand توضیح داد که چگونه آنها یک بلاکچین لایه یک برای قدرت‌دهی به توکنیزاسیون با رعایت قوانین برای دارایی‌های واقعی ساخته‌اند.
علاوه بر این، خدمات توکن Mantra (MTS) شامل ویژگی‌هایی مانند انجماد، ضبط یا سوزاندن توکن‌ها است که برای هم‌راستایی فعالیت‌های زنجیره‌ای با الزامات قانونی دنیای واقعی بسیار حیاتی است. برای جلوگیری از تجزیه نقدینگی، Mantra از پروتکل ارتباط بین بلاکچینی (IBC) پشتیبانی می‌کند که انتقال دارایی‌ها بین بلاکچین‌ها را تسهیل می‌کند.
به عنوان نشانه‌ای از تعهد خود به رعایت قوانین، Mantra در مناطقی که فعالیت می‌کند، درخواست مجوز می‌دهد. این پروژه به تازگی مجوز خدمات به عنوان یک صرافی دارایی مجازی، کارگزار و خدمات مدیریت و سرمایه‌گذاری را از نهاد نظارتی دارایی‌های مجازی در دبی دریافت کرده است. به عنوان اولین پلتفرم DeFi که به این مجوز دست یافته، این موضوع آغاز یک عصر جدید در رعایت قوانین را نشان می‌دهد.
تجربه کاربری بهبود یافته
رعایت قوانین معمولاً با کاغذبازی‌های طاقت‌فرسا همراه است. Mantra هدف دارد فرآیند زمان‌بر مرتبط با رعایت قوانین را با سیستم DID خود ساده کند. کاربران جدید تنها یک بار از طریق KYC تأیید شده و پس از آن یک تأیید هویت قابل انتقال دریافت می‌کنند که می‌توانند در سراسر اکوسیستم از آن استفاده کنند.
این هویت آنها را به یک آدرس کیف پول Mantra متصل می‌کند و نیاز به تأیید مجدد را کاهش می‌دهد. از آن نقطه به بعد، داشبورد کاربرپسند پلتفرم کاربران را در همه چیز از ایجاد توکن تا مدیریت دارایی راهنمایی می‌کند. تأکید بر سادگی به سرمایه‌گذاران با تجربه و تازه‌کار این امکان را می‌دهد که بدون احساس سردرگمی از جزئیات فنی یا کاغذبازی‌های طاقت‌فرسا، در توکنیزاسیون املاک شرکت کنند.
مراحل انتقال املاک به بلاکچین
زمانی که یک توسعه‌دهنده املاک به دنبال تأمین مالی برای یک مجتمع تجاری لوکس است، می‌تواند از اکوسیستم Mantra در کنار روش‌های سنتی جمع‌آوری سرمایه استفاده کند. مراحل این فرآیند به شرح زیر است:
- با استفاده از MTS، صادرکننده توکن‌هایی را که نماینده سهام‌های جزئی در ملک جدید است، ایجاد می‌کند.
- سرمایه‌گذاران علاقمند یک فرآیند KYC سریع و آنلاین را از طریق ماژول DID تکمیل می‌کنند و تأیید می‌کنند که تنها افراد تأیید شده می‌توانند خرید کنند.
- توکن‌ها در صرافی MANTRA فهرست می‌شوند و به سرمایه‌گذاران جهانی دسترسی ۲۴ ساعته می‌دهند.
- در صورت نیاز، صادرکننده می‌تواند توکن‌ها را طبق قوانین مربوطه منجمد کند، در حالی که سرمایه‌گذاران می‌توانند مالکیت و عملکرد را به راحتی بر روی زنجیره پیگیری کنند.
مثال بارز از توکنیزاسیون
املاک به دلیل اندازه بازار جهانی بزرگ و پایداری‌اش و همچنین موانع بالای ورود سنتی، می‌تواند به شدت از توکنیزاسیون بهره‌مند شود. تبدیل مالکیت املاک به توکن‌های مبتنی بر بلاکچین، دسترسی به نقدینگی را بهبود می‌بخشد و به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهد که دارایی‌های املاک را به راحتی و در زمان نزدیک به واقعی خرید و فروش کنند. این همچنین آستانه سرمایه‌گذاری را برای مشارکت کاهش می‌دهد و دامنه وسیع‌تری از سرمایه‌گذاران و توسعه‌دهندگان را جذب می‌کند.
املاکی که با استفاده از مجموعه Mantra توکنیزه می‌شوند، یک رکورد ایمن و قابل تأیید از مالکیت را ارائه می‌دهند و امکان مدل‌های مالکیت جزئی را در مقیاس بزرگ فراهم می‌کنند. این ترکیب نشان‌دهنده یک عصر جدید از سرمایه‌گذاری در املاک است که به سمت دسترسی‌پذیری و کارایی سرمایه‌ای پیش می‌رود و موقعیت املاک را به عنوان یکی از پیشگامان دارایی‌های واقعی در حال حرکت به بلاکچین تثبیت می‌کند.
